Бермудский финансовый регулятор готов требовать большей прозрачности от страховщиков

Более мягкие требования к инвестициям в менее ликвидные активы помогли Бермудским островам привлечь волну сделок по перестрахованию.

Финансовый регулятор Бермудских островов планирует заставить страховщиков жизни, зарегистрированных в этой юрисдикции, раскрыть более подробную информацию о своих инвестициях. Это связано с растущим вниманием к изучению рисков, заложенных в оффшорные перестрахованные сделки.

Территория острова - это перестраховочный центр, известный как основной поставщик покрытия убытков от ураганов, но его сектор страхования жизни также стал значительным мировым финансовым центром, собравшим более $1 трлн. активов, поддерживающих выплату аннуитетов страхователям и другие долгосрочные сберегательные продукты.

Более мягкие правила Бермудских островов для инвестиций в менее ликвидные активы помогли привлечь волну оффшорного перестрахования.

Фонды частного капитала, такие как Apollo и KKR, создали крупных бермудских страховщиков.

Мировые политики и регулирующие органы все чаще снижают свои риски ликвидности, риски контрагента и прочие риски через оффшорные сделки.

В своем заявлении Financial Times бермудский регулятор Bermuda Monetary Authority (BMA) заявил, что с конца прошлого года опубликовал серию отчетов о таких областях, как риск ликвидности, и страховщики, связанные с фондами частного капитала, «помогают общественности понять развитие бизнес-моделей и еще больше поощряют рыночную дисциплину».

Он добавил, что планировал «расширить эту работу, требуя, чтобы страховщики жизни публиковали более подробную информацию о своих инвестиционных портфелях на ежегодной основе, чтобы добиться более глубокого понимания».

По словам регулятора, он начнет консультации со страховщиками в «ближайшем будущем».

В настоящее время бермудские страховщики публикуют ряд документов, такие как финансовая отчетность, некоторые из которых доступны на веб-сайте BMA.

По словам человека, знакомого с этим вопросом, предложенный пакет документов будет включать более подробную информацию об инвестициях, в том числе об аффилированных владельцах страховщиков или связанных сторонах.

Кризис, в котором оказался бермудский перестраховщик 777 Re, принадлежащий частной инвестиционной компании, подчеркивает опасения регуляторов по поводу рисков, встроенных в инвестиционные стратегии оффшорных перестраховщиков.

Компания 777 Re погрузилась в кризис после того, как приняла на себя значительные риски активов, связанных с инвестиционной фирмой Джоша Уондера из Майами - от футбольных клубов до бюджетных авиакомпаний. Американские страховщики, которые передали 777 Re миллиарды долларов проблемных активов, испытывали негативные последствия.

С тех пор регулятор усилил свой тщательный анализ аффилированных компаний и связанных с ними активов посредством сбора данных и проверок на месте.

Сюзанна Уильямс-Шарльз, исполнительный директор организации BILTIR, которая представляет долгосрочных страховщиков и перестраховщиков Бермудских островов, заявила, что «поддерживает предложения по повышению прозрачности» и что часть необходимой информации уже предоставляется регулятору.

Она также добавила, что бермудские страховщики «привержены удовлетворению потребностей своих клиентов, что включает в себя обеспечение того, чтобы страхователи и другие заинтересованные стороны были информированы и способны сделать соответствующий выбор».

Премьер-министр Бермудских островов Дэвид Берт заявил в сентябре, что территория «позаботилась о том, чтобы ужесточить правила ... чтобы убедиться, что международные регуляторы знают, что мы серьезно относимся к этим вопросам».