Анализ валового дохода

Рассмотрим методику анализа на примере определения динамики валовых поступлений доходов страховой компании за два года. В таблице приведены данные о поступлении валовых доходов по операциям страхования иным, чем страхование жизни, которые составляют основную деятельность компании.

Анализ структуры валового дохода страховой организации за период 2005 - 2006 гг.

Объем и структура валовых поступлений страховой компании характеризуются источниками поступления финансовых средств, т.е. приходом денег на расчетный счет и в кассу. По данным таблицы, оборот компании несколько снизился (на 163 тыс. руб.), что говорит о некотором замедлении ее деятельности (оборота) средств.

Валовой доход в анализируемые годы был получен прежде всего от основной деятельности. Однако удельный вес этих доходов в общем объеме поступлений снизился с 92,3 до 63,2%. Снижение доли валового дохода произошло как за счет снижения доли поступлений страховой премии на 17,5% (91,0 - 62,5%), так и за счет снижения инвестиционного дохода, доля которого снизилась с 1,3% в 2005 г. до 0,7% в 2006 г.

Увеличение объема валового дохода произошло в значительной степени за счет роста прочих доходов по неосновной деятельности. Их удельный вес в общем объеме поступлений вырос в 2006 г. до 36,8% против 7,7% в 2005 г.

Что касается показателя чистая прибыль/валовой доход, то при одновременном снижении объема оборота компании и увеличении размера чистой прибыли коэффициент доходности повысился с 2,1 % в 2005 г. до 4,2% в 2006 г.

Полученная аналитическая информация должна быть учтена руководством компании в целях обеспечения устойчивости финансовых показателей, определяемых отношением чистой прибыли к валовому доходу.

Далее при проведении анализа целесообразно рассчитать коэффициенты, характеризующие соотношение страховых премий и страховых выплат — нетто-перестрахование. Такое соотношение по годам позволяет установить уровень убыточности договоров страхования по операциям иным, чем страхование жизни (см. таблицу ).

Динамика показателей убыточности договоров
по прочим видам страхования за 2005 - 2006 гг.

По данным таблицы, за анализируемый период как объем страховых сборов (премий), так и объем выплат значительно снизились, но поскольку темп их снижения был одинаковым, то показатель убыточности договоров не изменился и составил в сравниваемые периоды 0,505.

В случае снижения коэффициента убыточности можно рассчитать эффект в абсолютном выражении на динамику затрат по формуле

Э = ΔК - СП, где

Э — величина эффекта от снижения коэффициента убыточности;
ΔК — величина изменения коэффициента убыточности в отчетном периоде по сравнению с базисным;
СП — объем страховых премий — нетто-перестрахование в отчетном периоде.

Снижение коэффициента убыточности означает, что при уменьшении страховых выплат руководству компании резервы улучшения следует искать по таким статьям затрат и факторам хозяйственной деятельности, как резервирование, затраты на заключение сделок, доля договоров, отдаваемых в перестрахование, и др.