Как отмечалось ранее , передача риска означает, что другая организация (принимающая риск) принимает на себя риск неопределенности размера убытков, которые понесет организация, и возмещает организации расходы по страховому случаю или оплачивает их в интересах организации, передающей риск. Обычно организация, принимающая риск, получает компенсацию в обмен на принятие риска убытков. Страховые компании принимают на себя риски страхователей и в обмен получают компенсацию в форме премии. Другие финансовые институты, проводящие хеджирование убытков организаций, получают компенсацию в различных формах.
Организация должна минимизировать сумму, уплачиваемую сторонней организации в качестве компенсации за то, что та принимает ее риск. Организация может сделать это, наняв брокера или договорившись напрямую со страховщиком или другой организацией, принимающей ее риск убытков. Компенсация организации, принимающей риск убытков, составляет обычно крупную сумму, поэтому, минимизируя эту компенсацию, организация максимизирует чистую приведенную стоимость своего денежного потока.